Nuestras soluciones de inversión

Gracias a la experiencia adquirida a lo largo de las diferentes firmas del grupo Groupama, Groupama Asset Management ofrece soluciones de inversión adaptadas a una clientela institucional. Estas soluciones se apoyan en el diferente savoir-faire en asignación de activos y construcción de carteras de los diferentes equipos y expertos de Groupama Asset Management.

Gestión aseguradora

Groupama AM dispone de áreas de expertise diferenciadas y complementarias que le permiten ofrecer una amplia gama de soluciones a medida que puedan responder perfectamente a las diferentes y principales problemáticas de los clientes en cada momento:

  1. Búsqueda de las rentabilidades y control de la volatilidad
  2. Búsqueda de la protección del capital y rendimientos
  3. Búsqueda de resultados asimétricos
  4. Maximización de las rentabilidades de las carteras dentro del marco reglamentario
  5. Búsqueda de diversificación y flexibilidad en la asignación de activos.
  6. Búsqueda de coberturas frente a reisgos extremos en renta variable y renta fija.

Asignación de activos o Asset Allocation

La búsqueda de un equilibrio adecuado entre rentabilidad y riesgo, es el objetivo central de cada una de las soluciones de asset allocation dentro de Groupama AM, siempre con la idea de satisfacer las expectativas de nuestros clientes.

Groupama AM ofrece de este modo una gestión de los riesgos dentro de la asignación de activos de cada cliente, así como un sólido análisis y flexibilidad.

Estas soluciones de asignación de activos o asset allocation giran en torno a tres tipologías de asignación:

  1. Soluciones de asignación de activos dinámicas. Este tipo de soluciones de inversión están dirigidas principalmente a clientes que tengan previamente definida su asignación de activos estratégica pero que busquen optimizar la generación de alpha en términos de allocation o asignación táctica (tacticall allocation) y selección de los diferentes fondos, dentro siempre de un marco de riesgo predeterminado. Esta asignación táctica busca beneficiarse de los movimientos del mercado a corto y medio plazo, así como identificar de forma complementaria fuentes de valor que puedan añadir algo más siempre dentro del universo invertible de cada mandato. La utilización de factores de rentabilidad como tamaño de las compañías, momentum (indicador técnico) o factores de baja volatilidad se traduce en diferentes maneras de diversificar una cartera de renta variable, más allá de las cásicas palancas sectoriales o por región.
  2. Soluciones de asignación de activos convexas. Estas soluciones de inversión giran en torno a un control y gestión del nivel de exposición a cada tipo de activo o asset class, siempre primando la diversificación de los riesgos en diferentes estrategias de gestión. Estas soluciones permiten obtener buenos resultados en mercados adversos reduciendo el peso en activos de riesgo si los resultados se acercan al mínimo nivel de rentabilidad predefinido. Idealmente, este nivel se calibra previa y directamente con el cliente.
  3. Soluciones de asignación de activos en función de límites de capital o deuda. Este tipo de soluciones se basan en la experiencia conjunta de los gestores especializados de Groupama AM dentro de la pata de seguros y gestión, y funcionan dentro de un marco de control operacional y regulatorio. El objetivo de estas soluciones es maximizar la rentabilidad de la cartera en función de las necesidades y objetivos de cada cliente en diferentes frentes (nivel de deuda, tolerancia al riesgo, etc). Buscan generar una rentabilidad estable, predecible a través de una adecuada gestión de vencimientos, selección de títulos y diversificación de los emisores en cada cartera. Por último, para aquellos clientes de Solvencia 2, Groupama AM busca optimizar los costes de capital de sus inversiones para reforzar la solidez de su asignación de activos aprovechando la gestión de la diversificación y resistencia a momentos de volatilidad de lo smercados.

Un enfoque a medida

Numerosos años de crisis financiera y de los mercados han llevado a una profunda reflexión, favoreciendo la creación de nuevas temáticas de inversión.

Concebir y desarrollar soluciones de inversión a medida.

En mercados que cada vez son más complejos y menos complacientes, la asignación de activos en términos de binomio de rentabilidad-riesgo se ha tornado cada vez más difícil. Asimismo, numerosos cambios regulatorios y contables han tenido un impacto directo en las decisiones de asignación de activos.

Innovación, diversidad y complementariedad

A día de hoy, Groupama AM cuenta con un expertise diversificado que le permite ofrecer una amplia gama de soluciones de inversión a medida que puedan responder a los principales problemas de los clientes:

  • Búsqueda de las rentabilidades y control de la volatilidad
  • Búsqueda de la preservación del capital y rendimientos
  • Búsqueda de resultados asimétricos
  • Maximización de las rentabilidades de las carteras dentro del marco reglamentario
  • Búsqueda de diversificación y flexibilidad en la asignación de activos.
  • Búsqueda de coberturas frente a riesgos extremos en renta variable y renta fija.

Las soluciones de inversión y gestión que ofrece Groupama AM se ven complementadas por numerosos servicios asociados como análisis de dcarteras, reporting personalizado, apoyo en términos de ORSA (Own Risk and Solvenci Assesment), cálculo del SCR (Solvency Capital Requirement)…

Una decisión de inversión optimizada

El enfoque de Groupama Asset Managment se centra en la diferenciación más que en amplitud de gama de producto. Por ejemplo, Groupama AM desarrolla soluciones de inversión centradas en la diversidad y complementariedad de fondos de gestión activa (mercado monetario, renta variable, renta fija), soluciones de inversión externas y combinación de expertise específicos en asignación de activos y construcción de carteras (gestión flexible, assets/liabilities management).