Nos solutions d’investissement

Forte de son expérience acquise auprès des sociétés d’assurances du groupe Groupama, Groupama Asset Management propose des solutions d’investissement adaptées à une clientèle institutionnelle. Ces solutions s’appuient, en effet, sur les différents savoir-faire d’allocation et de construction de portefeuille des équipes d’experts de Groupama Asset Management.

La recherche d’un bon équilibre entre performance et risques, est l’objectif central de chacune des solutions d’allocation d’actifs de Groupama Asset Management, afin de répondre aux attentes fondamentales de nos clients.

Groupama Asset Management accompagne ainsi chacun d’entre eux dans la gestion des risques de leur allocation, dans la recherche de diversification et de flexibilité.

Ces solutions d’allocation d’actifs se structurent autour de trois typologies d’allocation : 

1. Les solutions d’allocation dynamique. Elles s’adressent principalement aux clients qui ont déjà fixé leur allocation stratégique mais qui cherchent à optimiser la génération d’alpha (surperformance par rapport à sa performance théorique) au travers de l’allocation tactique et de la sélection de sous-jacents, le tout dans un cadre de risque prédéterminé. L’allocation tactique vise à tirer parti des évolutions des marchés financiers à court ou moyen-terme, ainsi qu’à identifier des sources de performances complémentaires et éligibles au mandat de gestion. L’utilisation de facteurs de performance par exemple, tels que la taille de capitalisation, le momentum (indicateur d’analyse technique) ou la faible volatilité seront autant de moyens de diversifier une poche actions en plus des leviers traditionnels géographiques et sectoriels.
2. Les solutions d’allocation convexe. Elles s’appuient sur une modulation active de l’exposition aux différentes classes d’actifs et une recherche permanente de diversification des risques et des stratégies de gestion. Ces solutions permettent d’obtenir une performance financière minimum dans des marchés adverses en réduisant la part d’actifs risqués si la performance se rapproche du niveau minimum initialement prévu. Dans l’idéal, cette protection est calibrée directement avec le client.
3. Les solutions d’allocation sous contraintes de capital et/ou de passif. Elles s’appuient sur la double expertise assurance et gestion des gérants spécialistes de Groupama AM et s’inscrivent dans un cadre réglementaire et opérationnel maîtrisé. Ces solutions ont pour objectif de maximiser le taux de rendement du portefeuille tout en étant spécifiquement calibrées pour les besoins propres du client en fonction de ses objectifs, de sa structure de passif, de l’évolution de sa richesse ou encore de sa tolérance au risque. Elles visent à générer des revenus stables et prévisibles au travers d’une bonne gestion de l’échéancier, d’une sélection rigoureuse et d’une bonne diversification des émetteurs en portefeuille. Enfin, pour les clients soumis à Solvabilité 2, Groupama AM cherche à optimiser le coût en capital de leurs investissements et à renforcer la robustesse de leur allocation en travaillant sur les effets diversification et résistance à la volatilité de marché.