Informazioni ai titolari di quote di Groupama Credit Euro

 Gentile Signora, Egregio Signore,

In quanto detentore di quote dell’OICVM GROUPAMA CREDIT EURO (codici ISIN: FR0010890434, FR0010990077, FR0010213405, FR0010213413, FR0010288381, FR0010758847, FR0010890459, FR0013263860). La informiamo che Groupama Asset Management, società di gestione del Suo OICVM, ha deciso di applicare a quest’ultimo un meccanismo di protezione di “swing pricing” a decorrere dal 15 maggio 2019.

Questo meccanismo permette di proteggere l’OICVM e i relativi investitori a lungo termine dagli effetti di forti afflussi o deflussi di capitali. Ciò consiste, quando la differenza d’importo tra le sottoscrizioni o i rimborsi di un OICR supera una soglia preventivamente fissata da Groupama Asset Management, nell’aumentare o diminuire il valore patrimoniale netto dell’FCI a un tasso percentuale destinato a compensare i costi generati dall’investimento o disinvestimento di tale somma (il valore patrimoniale netto è detto in tal caso “oscillato”) e nel fare in modo che tali costi non siano a carico di altri investitori dell’OICVM.

La soglia di attivazione e l’ampiezza dell’oscillazione (swing) del valore patrimoniale netto sono specifici di ciascun OICR e rivisti trimestralmente da un comitato “Swing Price” della società di gestione Groupama Asset Management. Questo comitato ha la facoltà di  modificare in qualsiasi momento, in particolare in caso di crisi sui mercati finanziari, i parametri del meccanismo di swing pricing.

IMPORTANTE: a un detentore che sottoscriva o chieda il rimborso di un importo inferiore alla soglia di attivazione non si garantisce l’esecuzione a un valore patrimoniale netto non “oscillato”. Infatti, la violazione di una soglia di attivazione è determinata a livello globale, considerando tutta la raccolta, vale a dire il saldo netto delle sottoscrizioni/dei rimborsi di tutti i detentori.

Quest’operazione non comporta la modifica del profilo di rischio/rendimento del Suo OICVM.

Troverà maggiori dettagli sul meccanismo di swing pricing nella sezione “Modalità di sottoscrizione e di rimborso” del prospetto di GROUPAMA CREDIT EURO.